CME Group i Google Cloud wprowadzają innowacje w zakresie tokenizacji na rynkach finansowych

CME Group i Google Cloud współpracują nad integracją tokenizacji z rynkami finansowymi za pośrednictwem Universal Ledger, co pozwoli na optymalizację płatności, zabezpieczeń i rozliczeń.

CME Group, największy globalny operator rynków instrumentów pochodnych, i Google Cloud niedawno ogłosiły zawarcie strategicznego sojuszu opracować rozwiązanie tokenizacji aktywów przy użyciu Universal Ledger z Google. Celem tego projektu, którego testy w instytucjach finansowych rozpoczną się w tym roku, jest unowocześnienie kluczowych procesów, takich jak rozliczanie transakcji, zarządzanie zabezpieczeniami i rozliczanie depozytów zabezpieczających. 

Strategiczny sojusz między obiema firmami wpisuje się w kontekst, w którym instytucje takie jak JPMorgan i Goldman Sachs aktywnie badają technologię blockchain w celu digitalizacji tradycyjnych instrumentów finansowych, od obligacji po fundusze inwestycyjne.

Współpraca CME Group, jednej z największych giełd instrumentów pochodnych w Stanach Zjednoczonych i na świecie, oraz Google, globalnego giganta technologicznego, stanowi punkt zwrotny w instytucjonalnym wdrażaniu zdecentralizowanych technologii.

Universal Ledger jako podstawa nowego rozwiązania tokenizacji

Rozwiązanie Google Cloud Universal Ledger (GCUL) uruchomione w 2024 r. to prywatna, programowalna sieć oparta na technologii rozproszonego rejestru (DLT), zaprojektowany specjalnie dla tradycyjnych instytucji finansowych. W przeciwieństwie do publicznych blockchainów, takich jak Ethereum, GCUL działa na podstawie uprawnień i weryfikuje transakcje bez ujawniania poufnych danych, co ma kluczowe znaczenie dla działalności regulowanych podmiotów przetwarzających poufne informacje.

Ta platforma umożliwia tokenizację aktywów, takich jak towary i instrumenty dłużne, oprócz automatyzacja innych procesów finansowych, takich jak płatności hurtowe, poprzez wykorzystanie inteligentnych kontraktów. Przykładowo płatności powiernicze mogą być realizowane natychmiast po spełnieniu pewnych warunków, eliminując potrzebę korzystania z pośredników zewnętrznych.

We współpracy z CME Group, Technologia ta zostanie przetestowana do końca 2025 roku., oceniając różne przypadki użycia bezpośrednio z uczestnikami rynku. Jak podaje CME, testy będą obejmować przetwarzanie transakcji w ciągu kilku sekund, automatyczne uzgadnianie depozytów zabezpieczających oraz zarządzanie zabezpieczeniami w czasie rzeczywistym.  

Terry Duffy, dyrektor generalny CME, występ Wykorzystanie tej technologii przez giełdę instrumentów pochodnych może obniżyć koszty operacji 24/7, optymalizując globalne rynki rozdrobnione ze względu na strefy czasowe. Rohit Bhat, dyrektor generalny ds. usług finansowych w Google Cloud, stwierdził, że partnerstwo z CME otworzy nowe, znaczące możliwości dla globalnego rynku finansowego. 

Ogólnie rzecz biorąc, jest to rozwiązanie, które – zdaniem obu firm – przezwycięży złożoność obecnych systemów finansowych, zapewniając większą szybkość i bezpieczeństwo w procesie tworzenia i rozwoju bardziej powiązanego środowiska finansowego. Po testach, Uruchomienie nowych usług tokenizacyjnych dla rynku finansowego planowane jest na 2026 rok..

Efektywność kontra regulacja na rynkach kapitałowych

Tokenizacja stanowi obiecującą innowację, która ma na celu rozwiązanie dwóch historycznych problemów na rynkach finansowych. Przede wszystkim, rozwiązuje problem braku płynności w aktywach niepłynnych, takich jak nieruchomości. Na drugim miejscu, dąży do skrócenia czasu rozliczeń w transakcjach transgranicznych. 

Obecnie rozliczanie transakcji na tradycyjnych rynkach może trwać do trzech dni roboczych, co jest uważane za czas przesadny. GCUL stawia sobie za cel skrócenie tego czasu do zaledwie kilku minut.

certyfikat

Kurs Blockchain

Poziom podstawowy

Zapisz się na kurs, na którym wyjaśnimy technologię blockchain w sposób przejrzysty, prosty i zwięzły, dzięki czemu będziesz miał jasne pojęcie, na czym polega ta nowa technologia.

DARMOWE 25 lekcji

Zacząć teraz

Mimo że tokenizacja jest jednym z najpoważniejszych osiągnięć technologicznych naszych czasów, obecnie napotyka ona na przeszkody regulacyjne. Obowiązujące obecnie przepisy w takich jurysdykcjach jak Stany Zjednoczone i Unia Europejska nie obejmują w pełni aktywów cyfrowych emitowanych w sieciach prywatnych. Aby pokonać tę barierę regulacyjną, CME i Google Cloud pracują nad zapewnieniem zgodności wdrożenia z przepisami, takimi jak wytyczne amerykańskiej Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC).

Dyrektor generalny CME, Duffy, podkreślił, że jego nowa inicjatywa wpisuje się w cele administracji prezydenta Donalda Trumpa, która wezwała Kongres do wprowadzenia historycznych regulacji mających na celu ustanowienie solidnej struktury rynkowej dla aktywów cyfrowych. Duffy uważa, że ​​dzięki temu może położyć podwaliny pod bardziej przejrzyste i stabilne otoczenie regulacyjne w tym sektorze.

Dostęp włączający i zautomatyzowane procesy

Współpraca CME Group i Google Cloud ma potencjał przekształcić rynki finansowe, czyniąc je bardziej dostępnymi i inkluzywnymi. Tokenizacja umożliwia frakcjonowanie aktywów, co oznacza, że ​​inwestorzy o niższych dochodach mogą nabywać części aktywów o dużej wartości, takich jak nieruchomości, demokratyzując dostęp do inwestycji i otwierając nowe możliwości płynności dla aktywów, którymi tradycyjnie trudno było handlować.

Ponadto platforma Universal Ledger została zaprojektowana tak, aby usprawnić kluczowe procesy, takie jak płatności, zabezpieczenia i rozliczenia. Dzięki inteligentnym kontraktom możliwe jest zautomatyzowanie transakcji, co pozwala ograniczyć koszty i skrócić czas oczekiwania. Dlatego niedawna współpraca między Google i CME Group podkreśla ogromny i transformacyjny potencjał tokenizacji w zakresie opracowywania nowych rozwiązań na rynkach finansowych. 

Dzięki platformie Universal Ledger obie firmy dążą do stworzenia bardziej wydajnego, przejrzystego i inkluzywnego ekosystemu, w którym mogliby uczestniczyć inwestorzy bez względu na wielkość przedsiębiorstwa. Inicjatywa ta, mimo że może wiązać się z wyzwaniami regulacyjnymi i technicznymi, stanowi istotny krok w kierunku modernizacji sektora finansowego.

Inwestowanie w kryptoaktywa nie jest w pełni regulowane, może nie być odpowiednie dla inwestorów detalicznych ze względu na wysoką zmienność i istnieje ryzyko utraty wszystkich zainwestowanych kwot.